中信公司旗下分级基金转型方案分三种 转换后净值归一

    日前，中信保诚基金相关人士表示，基金折算前A、B份额具有不同的风险收益特征，如果参与整改，基金管理人将确定份额转换基准日(具体时间安排详见基金管理人届时发布的相关公告，假设该日为T日)，则A份额将于T日终止上市，各类基金份额将转换成基础份额，转换后净值归一。

    中信保诚表示，公司旗下的分级基金转型方案大概分为以下三种方式：一是直接去分级转型成LOF基金，二是直接去分级转为一般指数型基金非LOF，三是去分级转型增强LOF基金。如果本次基金份额持有人大会未成功召开或议案未通过的，基金管理人也必须根据主管机构发布的《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》于2020年底完成基金的整改，取消分级运作机制，将各类份额按照基金份额净值转换为母基金份额。

    中信保诚表示，在基金整改完成后，分级A持有人面对的风险也将发生变化。如果分级A持有人不能接受转为高波动的权益类产品，可以选择在份额转换基准日之前，直接在二级市场上卖出，降低不确定性风险，或者也可以买入同等份额的B份额，然后合并为母基金赎回或转托管到场外赎回。

    此外，值得注意的是，分级A只能在二级市场上买卖，对于持有分级A的投资者而言，也应该关注场内份额的流动性情况。现阶段，分级基金子基金流动性较差，变现能力有限，加上份额持有人大会期间基金停牌交易，投资者需注意基金流动性风险。

    具体来看，整改期间，如果公告刊登日当日上午开市至上午10：30停牌，基金份额持有人大会计票日(或基金份额持有人大会召开之日)自开市起开始停牌，直至基金份额持有人大会决议生效公告日10：30复牌。

(王宁)

关键词： 中信保诚基金