23家券商对工行(01398.HK)投资评级及目标价

格隆汇3月26日丨受净利息收入按稳步上升、手续费收入受惠于信用卡业务及良好成本控制，工商银行(01398.HK)将于本周四( 28日)公布截至2018年度业绩，综合9间券商(主要属中资券商)，对工行2018年纯利预测介乎3,000.63亿元至3,154.42亿人民币，较2017年同期2,860.49亿人民币，按年增4.9%至10.3%，中位数3,029.62亿元，按年升5.9%。

多间外资大行(包括花旗、美银美林及瑞信等)对工行业绩采取扣减归属优先股股东后的净利润作预测，综合8间券商对其扣减归属优先股股东后的净利润介乎2,944.7亿元人民币(下同)至3,060亿元，较上年同期2,816.12亿元，按年增4.6%至8.7%，中位数2,974.02亿元，按年升5.6%。市场亦关注工行上季净利息收入(NII)会否呈上升有压力问题，而中金直言关注内地股份商银于去年第四季加大拨备提、息差承压等因素。

下表列出23间券商对评级及目标价：

券商│投资评级│目标价(港元)

中信证券│买入│9.91元

交银国际│买入│8.8元

中金│推荐│8.65元

汇丰环球研究│买入│7.8元

摩根士丹利│增持│7.7元

大华继显│买入│7.68元

招银国际│买入│7.6元

野村│买入│7.43元

里昂│买入│7.4元

高盛│买入│7.3元

CIMB│收集│7.3元

摩根大通│增持│7.1元

瑞信│跑赢大市│7.1元

瑞银│买入│7元

德银│买入│6.65元

星展唯高达│买入│6.61元

花旗│买入│6.55元

建银国际│跑赢大市│6.5元

中银国际│买入│6.3元

东方证券香港│增持│6.3元

美银美林│买入│6.13元

华泰金控│持有│5.93元

法巴│持有│5.5元

关键词： 券商对工行